دي الدنيا الإعفاء - investopedia - الفوركس

أمر تحديد العميل على المدى القصير لأغراض الاستثناء من وزارة العدل لاستثمار المستثمرين حيث أن مفوض الخدمات المصرفية (المفوض) مكلف بإدارة الفصل 672 أ من النظام الأساسي في كونيتيكت، وقانون الأوراق المالية الموحد في كونيتيكت (القانون) والأقسام 36b-31-2 وما يليها. من اللوائح الصادرة بموجبها (اللائحة التنفيذية) حيث ينص القسم 36-31 (أ) من القانون، جزئيا، على ما يلي: يجوز للمفوض من وقت لآخر أن يقوم بتعديلها وإلغائها. الطلبات اللازمة لتنفيذ أحكام الفقرات 36 ب - 2 إلى 36 ب - 33، شاملة، بما في ذلك. أوامر. مع تحديد أي شروط، سواء استخدمت أم لا في الأقسام المذكورة، طالما أن التعاريف لا تتعارض مع أحكام الأقسام المذكورة. لغرض. يجوز للمفوض تصنيف الأوراق المالية والأشخاص والمسائل التي تدخل في نطاق ولايته القضائية، ويحدد متطلبات مختلفة لفئات مختلفة حيث أنه في 8 يوليو 1998، تعديلات الكونغرس على القسم 222 من قانون المستشارين الاتحاديين للاستثمار لعام 1940 (مقننة على النحو 15 أوسك سيك 80b -18 أ) سارية المفعول، في الجزء ذي الصلة، على النحو التالي: (د) معيار الحد الأدنى الوطني لا يتطلب أي قانون لأي دولة أو شعبة سياسية تتطلب التسجيل أو الترخيص أو التأهيل كمستشار استثمار مستشارا في مجال الاستثمار للتسجيل مع مفوض الأوراق المالية للدولة (أو أي وكالة أو موظف يؤدي وظائف مماثلة) أو الامتثال لهذا القانون (بخلاف أي حكم منه يحظر السلوك الاحتيالي) إذا كان مستشار الاستثمار - (1) ليس له مكان عمل يقع ضمن (2) خلال فترة الاثني عشر شهرا السابقة، أقل من 6 زبائن مقيمين في تلك الدولة. وحيث أن الجمعية العامة في كونيتيكت، استجابة لهذه التعديلات، عدلت المادة 36 ب -6 من القانون لتوفير إعفاء من الحد الأدنى من التسجيل في القسم 36 ب -6 (ه) (3) من القانون لمستشار استثمار ليس له مكان من الأعمال في هذه الولاية، وخلال الأشهر الاثني عشر السابقة، لم يكن لديها أكثر من خمسة عملاء المقيمين في هذه الدولة حيث 17 كفر ثانية. 275.222-2 تنص على أنه: لأغراض الإعفاء من الحد الأدنى الوارد في المادة 222 (د) (2) من قانون المستشارين الاتحاديين للاستثمار (15 أوسك 80b-18a (d) (2))، يجوز لمستشار الاستثمار أن يعتمد على التعريف من العميل المقدمة من قبل سيك. (ب) (3) -1 وحيث أن المادة 36 ب - 31 (ب) من القانون تنص في جزء منها على ما يلي: يجوز إصدار الأمر أو تعديله أو إلغاؤه ما لم يجد المفوض أن الإجراء ضروري أو مناسب في أو المصلحة العامة أو لحماية المستثمرين وبما يتماشى مع الأغراض المقصودة على نحو عادل من خلال سياسة وأحكام الأقسام 36 ب -2 إلى 36 ب -33، حيث أن المفوض يرى أن من الضروري، في تعزيز التوحيد التنظيمي، إصدار هذا الأمر أو بما يتناسب مع المصلحة العامة أو لحماية المستثمرين وبما يتماشى مع المقاصد التي تقصدها سياسة وأحكام القانون بشكل عام. وبناء عليه، يأمر المفوض بما يلي: شركة، شراكة عامة، شراكة محدودة، شركة ذات مسؤولية محدودة، بخلاف الثقة المشار إليها في الفقرة (أ) (4) أعلاه)، أو أي منظمة قانونية أخرى (أي منها يشار إليها فيما يلي باسم منظمة قانونية) تتلقى مشورة استثمارية استنادا إلى استثمارها o بدلا من الأهداف الاستثمارية الفردية لمساهميها أو شركائها أو الشركاء المحدودين أو الأعضاء أو المستفيدين (أي منها يشار إليهم فيما يلي باسم المالك) ويجب اعتبار المالك كعميل إذا قدم مستشار الاستثمار خدمات استشارية في مجال الاستثمار إلى المالك منفصلة وبصرف النظر عن الخدمات الاستشارية الاستثمارية المقدمة إلى المنظمة القانونية، ومع ذلك، فإن النص على أن المالك هو عميل لن يؤثر على انطباق هذا القسم فيما يتعلق بأي مالك آخر لا حاجة إلى حساب المالك عميل مستشار استثمار فقط لأن مستشار الاستثمار، نيابة عن المنظمة القانونية، يقدم أو يعزز أو يبيع مصالح في المنظمة القانونية للمالك، أو يقدم تقارير دورية إلى المالكين كمجموعة فقط فيما يتعلق بأداء أو خطط لأصول المنظمات القانونية أو مسائل مماثلةالقوانين R: استثناءات من البنوك من تعريف الوسيط في سيكوريت قانون الصرف لعام 1934 8212 دليل امتثال الكيانات الصغيرة 1 12 كفر 218 و 17 كفر 247 ينفذ التنظيم R بعض استثناءات الوسيط للمصارف من تعريف مصطلح الوسيط بموجب القسم 3 (أ) (4) من قانون سوق الأوراق المالية لعام 1934 (قانون التبادل)، بصيغته المعدلة بقانون غرام ليتش - بليلي (غلبا). وعلى وجه التحديد، ينفذ البند (ر) استثناءات وسيط البنوك فيما يتعلق بترتيبات الربط الشبكي للجهات الخارجية، وأنشطة الثقة والائتمان، وأنشطة حجز الودائع، وأنشطة الحفظ والحفظ. كما يتضمن القسم 3 (أ) (4) (ب) من قانون الصرف استثناءات وسيط أخرى للبنوك. وتشمل هذه الاستثناءات المعاملات في الأوراق المالية المعفاة (مثل الأوراق المالية الحكومية في الولايات المتحدة) بعض خطط شراء الأسهم المعاملات التابعة لها عروض الأوراق المالية الخاصة تحديد المنتجات المصرفية الأوراق المالية البلدية و دي الحد الأدنى لعدد المعاملات الأوراق المالية الأخرى. وعلى الرغم من أن اللائحة "ر" لا تتضمن أحكاما تتعلق بهذه الاستثناءات القانونية، فإنها تظل سارية المفعول والمتاحة للبنوك. كما تتضمن اللائحة R بعض الإعفاءات المتعلقة بمعاملات الأوراق المالية الأجنبية وعمليات الإقراض بالأوراق المالية التي تتم بصفتها وكالة من قبل مصرف لا يملك حضانة الأوراق المالية التي يتم إقراضها أو إقراضها وتنفيذ المعاملات التي تنطوي على أسهم صناديق الاستثمار المشترك والمكافآت المتغيرة، المسؤولية المحتملة للبنوك بموجب المادة 29 من قانون الصرف. إذا كان هناك أكثر من استثناء أو إعفاء من وسيط واحد متاح للبنك بموجب النظام الأساسي أو القواعد الخاصة بمعاملة الأوراق المالية، يجوز للبنك أن يختار الاستثناء أو الإعفاء الذي يعتمد عليه لتنفيذ المعاملة دون تسجيله كوسيط وسيط. على سبيل المثال، إذا كان البنك يؤثر على ما لا يزيد عن 500 معاملة الأوراق المالية كوكيل لعملائه في السنة التقويمية، يجوز للبنك أن يعتمد على استثناء الحد الأدنى في القسم 3 (أ) (4) (B) (إكسي) بدلا من أي استثناء أو إعفاء آخر متاح لهذه المعاملات. وبطبيعة الحال، يجب أن يمتثل البنك لجميع المتطلبات الواردة في الاستثناء أو الإعفاء الذي يعتمد عليه. وفيما يلي وصف عام للتنظيم، حسب القسم. يجب على أي بنك يريد الاعتماد على أحد هذه الاستثناءات أو الإعفاءات لتعريف الوسيط أن يقوم بمراجعة وفهم الشروط والحدود والشروط الخاصة بالاستثناء أو الإعفاء المعين. القسم 218.100 والقسم 247.100 التعريف يعرف القانون لأغراض هذا الجزء على أنه يعني قانون الأوراق المالية والبورصات لعام 1934. القسم 218.700 والقسم 247.700 المصطلحات المحددة المتعلقة بالاستثناء الشبكي من تعريف الوسيط إن استثناء الشبكات في القسم 3 (أ) 4) (ب) (1) من قانون الصرف يسمح لموظفي البنك الذين ليسوا ممثلين مسجلين من وسيط تاجر لإحالة العملاء إلى وسيط تاجر تخضع لعدة شروط. واحدة من هذه الشروط تحظر عموما موظف البنك الذي يحيل العميل إلى وسيط الأوراق المالية والتاجر من الحصول على تعويض حافز لمعاملة وساطة الأوراق المالية بخلاف رسم نقدي الاسمية لمرة واحدة لجعل الإحالة التي لا تتوقف على ما إذا كانت نتائج الإحالة في معاملة الأوراق المالية. وتحدد القاعدة 700 المصطلحات الرئيسية المستخدمة في استثناء الشبكات، بما في ذلك تعويضا عن الحوافز ورسوم نقدية اسمية لمرة واحدة بقيمة ثابتة بالدولار. وتشمل القاعدة 700 أربعة بدائل مختلفة للوفاء بشرط أن تكون رسوم الإحالة اسمية. وتشمل هذه البدائل معيارا ثابتا يبلغ 25 معيارا (يتم تعديله وفقا للتضخم) ومعايير أخرى تستند إلى قاعدة الموظفين الفعلية التي تدفع كل ساعة أو تعويض سنوي أو التعويض الأساسي لساعات العمل أو الأجر السنوي المرتبط بعائلة الموظفين. ويشمل تعريف التعويض الحافز الوارد في القاعدة 700 استثناءات من هذا التعريف لأنواع معينة من خطط العلاوات المصرفية. القسم 218.701 والقسم 247.701 الإعفاء من تعريف الوسيط لبعض الإحالات المؤسسية تسمح القاعدة 701 للمصرف، رهنا بمجموعة متنوعة من الشروط، بدفع أجور أعلى من الاسمية، أو غير المشروطة، لإحالة عميل مؤسسي أو وهو عميل ذو قيمة عالية إلى وسيط تاجر. وتحدد القاعدة 701 بعض المصطلحات، بما في ذلك العميل المؤسسي والعملاء ذوي الثروات العالية، وتحدد الشروط التي تنطبق على البنك الذي يقوم بإحالة هذا القسم. القسم 218.721 والقسم 247.721 المصطلحات المحددة المتعلقة بالاستثناء من أنشطة الأمانة والائتمان من تعريف الوسيط تسمح المادة 3 (أ) (4) (ب) '2' من قانون البورصة لبنك، في ظروف معينة، بتنفيذ معاملات الأوراق المالية في الوصي أو الوصاية دون تسجيله كوسيط. وينص قانون التبادل على وجوب تعويض البنك بشكل رئيسي عن تنفيذ معاملات الأوراق المالية لحسابات الأمانة والحسابات الائتمانية من خلال أنواع معينة من الرسوم التي تعرف بأنها تعويضية عن طريق القاعدة. وتسمح القاعدتان 721 و 722 للبنوك باستخدام أحد النهجين لحساب الامتثال للاختبار المعوض أساسا: نهج لكل حساب على حدة أو نهج على نطاق البنك. وتشرح القاعدة 721 كيف يتعين على المصرف الذي يستخدم نهج كل حساب على حدة أن يراقب امتثاله للاختبار المعوض أساسا. كما تقدم القاعدة 721 أمثلة على نوع الرسوم التي تعتبر مؤهلة للتعويض عن العلاقات وتوفر الشروط التي يجب أن يمتثل لها البنك من أجل الاعتماد على استثناء الأمانة والائتمان، مثل القيود المفروضة على إعلان المصارف لأنشطتها في مجال الأوراق المالية، حسابات الأمانة. القسم 218.722 والقسم 247.722 الإعفاء الذي يسمح للبنوك بحساب الثقة والتعويض الائتماني على نطاق البنك ككل القاعدة 722 توضح كيف يجب على البنك الذي يستخدم النهج على نطاق البنك أن يراقب الامتثال للاختبار المعوض أساسا في استثناء الأمانة والائتمان. كما تحدد القاعدة 722 الشروط الأخرى التي تنطبق على المصرف باستخدام هذه المنهجية. القسم 218.723 والقسم 247.723 الإعفاءات الخاصة بالحسابات الخاصة والحسابات المنقولة والحسابات المتدنية الحد الأدنى تسمح القاعدة 723 لأي مصرف باستبعاد تعويض معين ينسب إلى حساب أمانة أو أمانة عند تحديد امتثاله للاستثناءات الائتمانية والائتمانات التي يتم التعويض عنها بشكل رئيسي. القسم 218.740 والقسم 247.740 المصطلحات المحددة المتعلقة بالاستثناءات من حساب السحب من تعريف قانون التبادل الوصفي تستبعد الفقرة 3 (أ) (4) (B) (v) المصرف من تعريف الوسيط إلى الحد الذي يؤثر فيه المعاملات كجزء من برنامج لاستثمار أو إعادة استثمار صناديق الودائع في أي شركة استثمار غير منفتح، إدارة الاستثمار المفتوح مسجلة بموجب قانون شركة الاستثمار لعام 1940 (15 أوسك 80a-1 وما يليها) التي تبرز نفسها كمال صندوق السوق. وتحدد القاعدة 740 المصطلحات الرئيسية المستخدمة في استثناء حسابات المسح من تعريف الوسيط، بما في ذلك صندوق سوق المال وعدم التحميل. البند 218.741 والقسم 247.741 الإعفاء بالنسبة للبنوك التي تجري معاملات في صناديق سوق المال تسمح المادة 741 للبنك، رهنا بشروط معينة، بسحب الأموال في حساب إيداع إلى صندوق سوق المال الذي لا يعتبر صندوقا غير محمل. إضافة إلى ذلك، تسمح هذه القاعدة للبنك باستثمار أموال العمالء اآلخرين في صندوق سوق المال إذا كان لدى العميل عالقة مصرفية أخرى مع البنك وتم استيفاء بعض الشروط األخرى. القسم 218.760 والقسم 247.760 الإعفاء من تعريف الوسيط بالنسبة للبنوك التي تقبل أوامر تنفيذ المعاملات في الأوراق المالية من أو نيابة عن حسابات الحفظ إن استثناء الحفظ والحفظ في القسم 3 (أ) (4) (ب) '8' من قانون البورصة يسمح للبنوك بالمشاركة في مجموعة متنوعة من أنشطة الأوراق المالية فيما يتعلق بحفظها العرفي وأنشطة حفظها، على سبيل المثال، تصفية وتسوية معاملات الأوراق المالية التي تمارس الأوامر وغيرها من الحقوق المرتبطة بالأوراق المالية المحتفظ بها في الحجز التي تقرض الأوراق المالية أو عمليات الاقتراض كجزء من خدمات الإيداع التي يحتفظ بها لأوراق مالية متعهدة نيابة عن العميل وتعمل كأمين أو تقدم خدمات إدارية أخرى ذات صلة لبعض الحسابات وخطط المنافع. وتسمح القاعدة 760 من اللائحة (R) للبنك الذي يقوم بدور الوصي (أو في بعض القدرات الأخرى المحددة في القاعدة) بقبول أوامر الأوراق المالية، رهنا بشروط معينة، من أجل (1) حسابات خطة استحقاقات الموظفين وحسابات التقاعد الفردية والحسابات المشابهة (إيراس) و (2) العملاء الحاضرين الآخرين كمسكن للعملاء. يتم تحديد الشروط المعمول بها في القاعدة وتختلف وفقا لنوع الحساب الذي يقبل البنك أوامره. ولا يحتاج المصرف إلى الاعتماد على هذا الاستثناء إذا لم يقبل أوامر من حسابات الحجز أو نيابة عنها. القسم 218.771 والقسم 247.771 الإعفاء من تعريف الوسيط بالنسبة للمصارف التي تمارس المعاملات في الأوراق المالية الصادرة عملا بالمادة 7 من اللائحة التنظيمية يسمح للمصرف، رهنا بشروط معينة، بتنفيذ المعاملات في الأوراق المالية الصادرة أو المباعة وفقا للوائح هيئة الأوراق المالية والبورصات S ، وهو ميناء آمن من التسجيل بموجب قانون الأوراق المالية لعام 1933 لبعض المعاملات الأوراق المالية في الخارج. البند 218.772 والقسم 247.772 الإعفاء من تعريف الوسيط بالنسبة للمصارف المشاركة في معاملات الإقراض بالأوراق المالية تسمح المادة 772 للمصرف بإجراء معاملات إقراض الأوراق المالية للمستثمرين المؤهلين وبعض خطط استحقاقات الموظفين في الحالات التي لا يكون فيها لدى البنك حضانة الأوراق المالية المقترضة أو المقرضة. البند 218.775 والقسم 247.775 الإعفاء من تعريف الوسيط بالنسبة للبنوك التي تقوم ببعض المعاملات المستثناة أو المعفاة في الأوراق المالية لشركة الاستثمار تسمح القاعدة 775 للبنك بإجراء معاملات في أسهم بعض صناديق الاستثمار المسجلة وبعض عقود التأمين المتغيرة بموجب الثقة القانونية والائتمانية الاستثناء (والإعفاء الوارد في القاعدة 722) واستثناء الحفظ والحفظ (والإعفاء الوارد في القاعدة 760) واستثناء المعاملات في بعض خطط شراء الأسهم في القسم 3 (أ) (4) (ب) '4' دون إرسال التجارة إلى وسيط تاجر لتنفيذها كما هو مطلوب خلاف ذلك من قبل القسم 3 (أ) (4) (C) من قانون الصرف. البند 218.776 والقسم 247.776 الإعفاء من تعريف الوسيط بالنسبة للبنوك التي تقوم ببعض المعاملات المستثناة أو المعفاة في الأوراق المالية للشركة لخطط استحقاقات الموظفين تسمح القاعدة 776 لأي بنك دون تسجيله كوسيط بتنفيذ بعض المعاملات لخطة استحقاقات الموظفين في الأوراق المالية من الراعي الخطط. القسم 218.780 والقسم 247.780 الإعفاء للبنوك من المسؤولية بموجب المادة 29 من قانون سوق الأوراق المالية لعام 1934 تنص القاعدة 780 على إعفاء المصارف من المسؤولية المحتملة بموجب المادة 29 من قانون البورصة، رهنا بشروط معينة. البند 218.781 والقسم 247.781 الإعفاء من تعريف الوسيط بالنسبة للبنوك لفترة زمنية محدودة تنص القاعدة 781 على أنه يجب على المصرف أن يمتثل للوائح R واستثناءات الوسيط في القسم 3 (أ) (4) (ب) من قانون البورصة بدءا من اليوم الأول من السنة المالية الأولى للبنوك التي تبدأ بعد 30 سبتمبر 2008. مصادر أخرى يمكن الاطلاع على الإصدار الذي تم اعتماده بشأن اللائحة R في 72 فر 56،501 (3 أكتوبر 2007) على موقع اللجنة على العنوان التالي: sec. govrulesfinal200734- 56501.pdf. وعلى موقع مكاتب الطباعة الحكومية في الولايات المتحدة على edocket. access. gpo. gov2007pdf07-4769.pdf. الاتصال باللجنة أو المجلس يسر شعبة التجارة والأسواق التابعة للمجلس واللجنة أن تساعد الكيانات الصغيرة في طرح أسئلة تتعلق باللوائح التنظيمية ر. وفي اللجنة، يستجيب مكتب التفسير والإرشاد للأسئلة المقدمة عن طريق البريد الإلكتروني والهاتف. يمكنك إرسال سؤال عن طريق البريد الإلكتروني إلى tradingandmarketssec. gov أو يمكنك الاتصال بمكتب التفسير والتوجيه على الرقم (202) 551-5777. يمكنك إرسال سؤال إلى المجلس على موقع المجلس على العنوان التالي: federalreserve. govfeedback. cfm. (1) أعد هذا الدليل موظفو مجلس محافظي نظام الاحتياطي الاتحادي ولجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية كدليل امتثال الكيانات الصغيرة بموجب المادة 212 من قانون الإنفاذ التنظيمي لإنفاذ الأعمال التجارية الصغيرة لعام 1996، بصيغته المعدلة. ويلخص الدليل ويشرح القواعد التي اعتمدها المجلس واللجنة ولكنه ليس بديلا عن أي قاعدة في حد ذاتها. ولا يمكن إلا أن توفر القاعدة نفسها معلومات كاملة ونهائية فيما يتعلق بمتطلباتها. موديفيد: 08272008